РОЗМЕЖУВАННЯ КОРПОРАТИВНОЇ ПОДАТКОВОЇ ПОВЕДІНКИ: МОДЕРУЮЧА РОЛЬ ТРАНСФЕРТНОГО ЦІНОУТВОРЕННЯ У ВЗАЄМОЗВ'ЯЗКУ МІЖ КАПІТАЛОМІСТКІСТЮ, УПРАВЛІНСЬКОЮ ВЛАСНІСТЮ, ЗРОСТАННЯМ ПРОДАЖІВ ТА ЕФЕКТИВНОЮ ПОДАТКОВОЮ СТАВКОЮ
Article Sidebar
Надіслано: 05-05-2025
Опубліковано: 31-10-2025
©, Авторські права належать авторам.
Ця стаття опублікована відповідно до стандартів відкритого доступу та розповсюджується за ліцензією Creative Commons Attribution 4.0 International (CC BY 4.0), яка дозволяє необмежене використання, розповсюдження та відтворення змісту на будь-якому носії, за умови зазначення оригінального автора та джерела.
Main Article Content
Анотація
У цьому дослідженні автори вивчають вплив капіталомісткості, управлінської власності та зростання продажів на ефективні податкові ставки (ETR) фірм, ураховуючи трансфертне ціноутворення як стримуючий фактор. Дослідження зосереджене на виробничих компаніях, акції яких котируються на Індонезійській фондовій біржі (IDX) протягом 2019–2023 років. Усе населення включає в себе всі публічні виробничі фірми в цьому періоді. Було застосовано цілеспрямований підхід вибірки, у результаті чого була отримана остаточна вибірка з 18 компаній, які відповідали заздалегідь визначеним критеріям відбору. У дослідженні використані вторинні дані, отримані з офіційної бази даних IDX, а регресію панельних даних автори застосовують як аналітичний метод для оцінки взаємозв'язків між змінними. Результати свідчать про те, що капіталомісткість суттєво не впливає на ETR. На противагу цьому, й управлінська власність, і зростання продажів демонструють статистично значущий негативний зв'язок з ETR, що свідчить про те, що більша власність менеджерів і збільшення доходів пов'язані зі зниженням податкового навантаження. Крім того, пом'якшувальний ефект від трансфертного ціноутворення не спостережений у відносинах, пов'язаних із капіталомісткістю або зростанням продажів. Однак трансфертне ціноутворення значно пом'якшує зв'язок між управлінською власністю й ефективною податковою ставкою. Із погляду теорії дослідження сприяє формуванню дискурсу про податкову поведінку корпорацій шляхом інтеграції елементів корпоративного управління та податкового планування, особливо в контексті ринків, що розвиваються. На практиці ж отримані результати мають цінність для податкових органів шляхом виявлення на рівні фірми характеристик, які можуть сигналізувати про практику ухиляння від сплати податків, особливо щодо структури власності й внутрішньофірмового ціноутворення. Отримані результати також можуть допомогти компаніям узгодити стратегії внутрішнього управління та зростання з відповідальним дотриманням податкового законодавства. Крім того, отримані результати забезпечують політикам емпіричну основу для вдосконалення нормативно-правової бази та посилення нагляду за операціями з пов'язаними сторонами.
Article Details
Посилання
Afandi, A. N., & Rahmawati, Y. (2019). Optimization of power balance transaction based on renewable energy sources using an artificial salmon tracking algorithm for modeling the interconnected grid development. Advances in Science, Technology and Engineering Systems, 4(6), 38–44. https://doi.org/10.25046/aj040605 DOI: https://doi.org/10.25046/aj040605
Afifah, M. D., & Hasymi, M. (2020). Pengaruh Profitabilitas, Leverage, Ukuran Perusahaan, Intensitas Aset Tetap dan Fasilitas Terhadap Manajemen Pajak dengan Indikator Tarif Pajak Efektif. Journal of Accounting, 4(1), 1–12. https://doi.org/10.21070/jas.v4i1.398 DOI: https://doi.org/10.21070/jas.v4i1.398
Ainniyya, S. M. ., Sumiati, A. ., & Susanti, S. . (2021). Pengaruh Leverage, Pertumbuhan Penjualan, dan Ukuran Perusahaan Terhadap Tax Avoidance. Owner: Riset Dan Jurnal Akuntansi, 5(2), 525-535. https://doi.org/10.33395/owner.v5i2.453 DOI: https://doi.org/10.33395/owner.v5i2.453
Bahtiar, B., & Wenten, I. K. (2024). The influence of sales growth and capital intensity on tax aggressiveness with inventory intensity as a moderating variabel. Educoretax, 4(7), 882–895. https://doi.org/10.54957/educoretax.v4i7.965 DOI: https://doi.org/10.54957/educoretax.v4i7.965
Baron, R. M., & Kenny, D. A. (1986). The Moderator-Mediator Variable Distinction in Social Psychological Research. Conceptual, Strategic, and Statistical Considerations. Journal of Personality and Social Psychology, 51(6), 1173–1182. https://doi.org/10.1037/0022-3514.51.6.1173 DOI: https://doi.org/10.1037//0022-3514.51.6.1173
Chytia, C., & Pradana, B. L. (2021). Analisis Pengaruh Capital Intensity, Kepemilikan Institusional, Debt To Asset Ratio (Dar) Dan Return on Assets (Roa) Terhadap Effective Tax Rate (Etr) Pada Perusahaan Sektor Properti Utama Yang Terdaftar Di Bei Periode 2016-2019. Jurnal Bina Akuntansi, 8(1), 1–21. https://doi.org/10.52859/jba.v8i1.132 DOI: https://doi.org/10.52859/jba.v8i1.132
Davis, J. H., Schoorman, F. D., & Donaldson, L. (1997). Toward a Stewardship Theory of Management. The Academy of Management Review, 22(1). https://doi.org/10.2307/259223 DOI: https://doi.org/10.2307/259223
Duhoon, A., & Singh, M. (2023). Corporate tax avoidance: a systematic literature review and future research directions. LBS Journal of Management & Research, 21(2), 197–217. https://doi.org/10.1108/LBSJMR-12-2022-0082 DOI: https://doi.org/10.1108/LBSJMR-12-2022-0082
Evi, T. (2023). Analysis of Factors Influencing Transfer Pricing. Journal of Accounting Science, 7(2), 183–200. https://doi.org/10.21070/jas.v7i2.1702 DOI: https://doi.org/10.21070/jas.v7i2.1702
Gloria, & Apriwenni, P. (2020). Effective Tax Rate Dan Faktor -Faktor Yang Memengaruhi. Jurnal Akuntansi, 9(2), 17–31. https://doi.org/10.46806/ja.v9i2.759 DOI: https://doi.org/10.46806/ja.v9i2.759
Gropp, R. E. (1997). The Effect of Expected Effective Corporate Tax Rates on Incremental Financing Decisions. IMF Staff Papers, 44(4), 485–509. https://doi.org/10.2307/3867463 DOI: https://doi.org/10.2307/3867463
Hanappi, T., & Millot, V. (2023, July 19). How does corporate taxation affect business investment ? Evidence from aggregate and firm-level data (Issue 1765). OECD Economics Department Working Papers. https://www.oecd.org/en/publications/how-does-corporate-taxation-affect-business-investment_04e682d7-en.html
Janský, P. (2023). Corporate Effective Tax Rates for Research and Policy. Public Finance Review, 51(2), 171–205. https://doi.org/10.1177/10911421221137203 DOI: https://doi.org/10.1177/10911421221137203
Jensen, M. C., & Meckling, W. H. (1976). Theory of the firm: Managerial behavior, agency costs and ownership structure. Journal of Financial Economics, 3(4), 305–360. https://doi.org/10.1016/0304-405X(76)90026-X DOI: https://doi.org/10.1016/0304-405X(76)90026-X
Kałdoński, M., & Jewartowski, T. (2020). Do firms using real earnings management care about taxes? Evidence from a high book-tax conformity country. Finance Research Letters, 35, 101351. https://doi.org/10.1016/j.frl.2019.101351 DOI: https://doi.org/10.1016/j.frl.2019.101351
Laura, C. (2022). The Role Of Taxes In The Indonesian Economy. Tamansiswa Management Journal International, 4(1), 66–72. https://doi.org/10.54204/TMJI/Vol412022010 DOI: https://doi.org/10.54204/TMJI/Vol412022010
Leksono, A. W., Albertus, S. S., & Vhalery, R. (2019). Pengaruh Ukuran Perusahaan dan Profitabilitas terhadap Agresivitas Pajak pada Perusahaan Manufaktur yang Listing di BEI Periode Tahun 2013–2017. JABE (Journal of Applied Business and Economic), 5(4), 301. https://doi.org/10.30998/jabe.v5i4.4174 DOI: https://doi.org/10.30998/jabe.v5i4.4174
Lenz, H. (2020). Aggressive Tax Avoidance by Managers of Multinational Companies as a Violation of Their Moral Duty to Obey the Law: A Kantian Rationale. Journal of Business Ethics, 165(4), 681–697. https://doi.org/10.1007/s10551-018-4087-8 DOI: https://doi.org/10.1007/s10551-018-4087-8
Ma’ruf, F. M., & Murwaningsari, E. (2022). Analisis Pengaruh Institutional Ownership, Sales Growth, Dan Capital Intensity Terhadap Effective Tax Rate. Jurnal Ekonomi Trisakti, 2(2), 1683–1690. https://doi.org/10.25105/jet.v2i2.14697 DOI: https://doi.org/10.25105/jet.v2i2.14697
Meidiyustiani, R., & Salsa, I. (2023). Pengaruh Kepemilikan Manajerial, Arus Kas Operasi, Tingkat Hutang Dan Ukuran Pertusahaan Terhadap Persistensi Laba. Jurnal Akuntansi, Ekonomi Dan Manajemen Bisnis, 3(3), 370–378. https://doi.org/10.55606/jaemb.v3i3.2086 DOI: https://doi.org/10.55606/jaemb.v3i3.2086
Mesioye, O., & Bakare, I. A. (2024). Evaluating Financial Reporting Quality: Metrics, Challenges, and Impact on Decision-Making. International Journal of Research Publication and Reviews, 5(10), 1144–1156. https://doi.org/10.55248/gengpi.5.1024.2735 DOI: https://doi.org/10.55248/gengpi.5.1024.2735
Munawaroh, F., & Munandar, A. (2024). Investment Decisions’ Impact on Corporate Value : Analyzing Profitability, Leverage, Company Size, and Age Moderation Effects. International Jurnal of Social Science and Business, 8(1), 105–116. http://dx.doi.org/10.23887/ijssb.v8i1.73628 DOI: https://doi.org/10.23887/ijssb.v8i1.73628
Niandari, N., Rachmawaty, H. Y., & Evi, G. (2020). Kepemilikan Manajerial dan Praktik Penghindaran Pajak. Owner (Riset Dan Jurnal Akuntansi), 4(2), 450. https://doi.org/10.33395/owner.v4i2.275 DOI: https://doi.org/10.33395/owner.v4i2.250
Parahita, A. H., & Tjahjono, M. E. S. (2025). The Effect of Transfer Pricing, Sales Growth, and Leverage on Tax Avoidance with Company Size as a Moderating Variable. Dinasti International Journal of Management Science, 6(3), 452–462. https://doi.org/10.38035/dijms.v6i3.4115 DOI: https://doi.org/10.38035/dijms.v6i3.4115
Putri, S. A., & Yuliafitri, I. (2024). Pengaruh Profitabilitas, Leverage, Pertumbuhan Penjualan dan Ukuran Perusahaan terhadap Penghindaran Pajak. Jurnal Penelitian Inovatif, 4(3), 1499–1514. https://doi.org/10.54082/jupin.543 DOI: https://doi.org/10.54082/jupin.543
Rahmi, N., Arliansyah, A., Khaddafi, M., & Yunita, N. A. (2023). Pengaruh Capital Intensity, Managerial Ownership Dan Sales Growth Terhadap Effective Tax Rate Pada Perusahaan Bahan Baku (Basic Materials) Yang Terdaftar Di Bursa Efek Indonesia (BEI) Tahun 2019-2021. Jurnal Akuntansi Malikussaleh (JAM), 2(2), 271. https://doi.org/10.29103/jam.v2i2.11490 DOI: https://doi.org/10.29103/jam.v2i2.11490
Rizal, M., & Sari, N. (2022). Analisis Pengaruh Solvabilitas, Sales Growth Dan Ukuran Perusahaan Terhadap Effective Tax Rate. STUDIA EKONOMIKA Journal of Accounting, 20(1), 91–106. https://doi.org/10.70142/studiaekonomika.v20i1.101 DOI: https://doi.org/10.70142/studiaekonomika.v20i1.101
Rizki, M., & Nugroho, L. (2024). How Institusional and Manajerial Ownership, Transfer Pricing and Company Size Affect Tax Avoidance?. Economic and Business Horizon, 3(2), 71–83. https://journal.lifescifi.com/index.php/ebh/article/view/470
Rosydayanti, E., Aida, N., Tara, A., & Ekonomi, F. (2024). Pengaruh Sales Growth, Profitability, Capital Intensity, Dan Leverage Terhadap Effective Tax Rate Pada Perusahaan Pertambangan Yang Terdaftar Di Bursa Efek Indonesia Periode 2017-2021. Jurnal Keuangan Jurusan Manajemen Fakultas Ekonomi Dan Bisnis Universitas Mataram, 2(2), 73–80. https://journal.unram.ac.id/index.php/jrk/article/view/4907
Saida Rahma, S., & Masripah. (2024). Managerial Ownership and Managerial Ability on Tax Avoidance: Moderating Role of Firm Size. KnE Social Sciences, 3, 139–151. https://doi.org/10.18502/kss.v9i20.16495 DOI: https://doi.org/10.18502/kss.v9i20.16495
Salfore, N. (2023). Business model innovation and firm performance: Evidence from manufacturing SMEs. Heliyon, 9(6). https://doi.org/10.1016/j.heliyon.2023.e16384 DOI: https://doi.org/10.1016/j.heliyon.2023.e16384
Saparinda, R. W., Riyadi, W., & Nabilla, Z. S. (2023). Pajak Tangguhan dan Tax to Book Ratio dalam Mempengaruhi Kinerja Keuangan : Perusahaan Sektor Pertambangan Indonesia (2018-2022). COOPETITION Jurnal Ilmiah Manajemen, 16(1), 269–281. http://dx.doi.org/10.36406/jemi.v30i01.401 DOI: https://doi.org/10.36406/jemi.v30i01.401
Senior, K. L., Analyst, P., Walczak, J., & Koranyi, E. (2022). Unpacking the State and Local Tax Toolkit: Sources of State and Local Tax Collections. Fy 2020. https://www.census.gov/data/datasets/2020/econ/local/public-use-datasets.html
Spence, M. (1973). Job Market Signaling. The Quarterly Journal of Economics, 87(3), 355–374. https://doi.org/10.1055/s-2004-820924 DOI: https://doi.org/10.2307/1882010
Taji, P. C. S., & Palupi, A. (2024). The Effect of Transfer Pricing and Other Factors on Tax Aggressiveness. Journal of Islamic Contemporary Accounting and Business, 2(2), 194–207. https://doi.org/10.30993/jicab.v2i2.354 DOI: https://doi.org/10.30993/jicab.v2i2.354
Vance, J. (2025). AccountingFinance Knowledge Tax Planning Strategy For Small Businesses. Preferred CFO.
Yulyanti, S., Abbas, D. S., Hidayat, I., & Watiyarrahmah, W. (2022). Pengaruh Intensitas Asset Tetap, Intensitas Modal, Pertumbuhan Penjualan dan Leverage terhadap Tax Avoidance. JUMBIWIRA: Jurnal Manajemen Bisnis Kewirausahaan, 1(3), 24–32. http://dx.doi.org/10.56910/jumbiwira.v1i3.256 DOI: https://doi.org/10.56910/jumbiwira.v1i3.256